【周六全球隔夜要闻汇总】①5月26日，商务部部长王文涛在美国底特律参加亚太经合组织贸易部长会议期间，会见了美国贸易代表戴琪。②美国财政部现金余额周四跌至388亿美元，为2017年以来最低。③美财长耶伦就债务上限问题致函国会领导层，预计债务上限措施到6月5日将耗尽。④美国总统拜登政府官员表示，债务上限协议可能在周五达成，但很容易会被拖到周末达成。⑤欧美股市普涨，纳指涨2.19%，本周累涨2.51%，周线5连涨；标普500指数涨1.3%，本周累涨0.32%；道指涨1%，本周累跌1%。其中，标普500指数和纳指创2022年8月以来最高收盘点位。⑥美国4月核心PCE物价指数同比上升4.7%，预期4.60%，前值4.60%。⑦美国共和党债务上限谈判代表格雷夫斯表示，谈判双方并未向达成协议更进一步。⑧俄罗斯总统普京通过视频方式与联邦安全会议常务委员举行会议。⑨欧洲央行管委马赫鲁夫表示，他的首选方案是在6月和7月加息，并且对随后的决定持开放态度。⑩巴克莱预计英国央行将延长紧缩周期至6月会议之后，预计8月将再次加息25个基点；预计英国央行的终端利率为5%。⑪英国首相苏纳克与谷歌母公司Alphabet的首席执行官Pichai讨论人工智能（AI）。⑫国际原油期货结算价收涨。WTI 7月合约涨1.17%，本周累涨1.36%；布伦特原油7月合约涨0.9%，本周累涨1.81%。⑬巴西财长Haddad表示，巴西将于下周最终敲定关于汽车的计划，巴西关于汽车降价的计划可能会持续3-4个月时间。⑭苹果同意支付3500万美元和解iPhone音频诉讼案。⑮OpenAI创始人Sam Altman表示，OpenAI“计划遵守”欧盟的监管规定，公司将“慎重考虑”开设新办事处。⑯康菲石油将以至多33亿美元从道达尔能源收购Surmont的剩余股份。⑰COMEX 6月黄金期货结算价收涨0.03%，本周累跌1.88%。⑱周五美联储逆回购工具使用规模为2.190万亿美元。

【美联储加息预期升温，2年期美债收益率有望创8个月来最大单周涨幅】美国2年期国债收益率有望录得去年9月以来最大单周涨幅，此前周五公布的PCE数据促使交易员增强了对美联储再次加息的预期。道琼斯市场数据公司的初步数据显示，本周美国2年期国债收益率上涨近30个基点，至4.568%，这将是截至去年9月23日当周以来的最大单周涨幅。这也将连续第12个交易日上涨，为自2018年1月以来最长的连续上涨。

高盛：虽然我们仍然预计美联储将在6月份暂停加息，但周五公布的强于预期的PCE通胀数据，以及FOMC成员对适当政策路径的广泛看法，使这一预测变得难以预测。

【5月26日欧盘美盘重要新闻汇总】国内新闻：1. 中刚（金）元首宣布将两国合作共赢的战略伙伴关系提升为全面战略合作伙伴关系。2. 中国政府欧亚事务特别代表李辉同欧盟官员举行会谈，双方就政治解决乌克兰危机和中欧关系等问题交换意见。3. 证监会核准设立摩根士丹利期货（中国）有限公司。4. 拼多多2023年Q1营收376.4亿元，市场预期319.81亿元，上年同期237.94亿元。5. 财政部：1-4月国有企业利润总额14388.1亿元，同比增长15.1%。6. 远兴能源：针对阿拉善天然碱项目新增产能，公司已完成前期市场调研。7. 深房中协发布提示：禁止参与或协助“买房负首付”、“零首付”等违规违法行为。8. 中证指数公司：将调整沪深300、中证500、中证1000等指数的样本，沪深300指数更换9只样本，晶科能源、中油资本等调入指数；中证500指数更换50只样本，盛新锂能、盛美上海等调入指数。定期调整方案将于6月9日收市后正式生效。国际新闻：1. 美国4月核心PCE物价指数月率录得0.4%，创2023年1月以来新高。美国短期利率期货在通胀数据公布后削减早前涨幅，交易员增加对美联储进一步加息的押注。2. 普京在与巴西总统卢拉的通话中表示，俄罗斯愿意就乌克兰问题进行对话。3. 美联储梅斯特：我可能需要调高美联储对通胀的预测。4. OpenAI创始人Sam Altman：OpenAI正在研究“更快、更便宜”的模型，OpenAI“计划遵守”欧盟的监管规定。5. 美国财政部副部长Adeyemo：美国总统拜登希望国会提高债务上限。6. 欧洲央行管委马赫鲁夫：我的首选方案是在6月和7月加息，并且对随后的决定持开放态度。7. 汇丰银行：现预计英国央行将在8月和9月分别进行25个基点的加息，并将利率峰值预测上调至5.25%。

【道明证券：债务问题和就业数据将是接下来影响美联储的重要指标】道明证券全球利率策略主管Priya Misra指出，今天公布的个人支出数据非常强劲，除此之外，更重要的PCE数据同样强劲。这是由核心服务驱动的，美联储非常关心该领域的数据，但目前没有减缓的迹象。这就是为什么市场完全消化了未来两次会议的加息预期（6月加息13个基点，7月加息12个基点）。目前市场存在分歧的原因是美联储内部对加息前景的描述有所不同：一些美联储官员认为他们可能会在6月暂停加息，在7月恢复加息。我们认为接下来市场要关心的是这两件事：债务上限问题和就业数据，任何高于10万的就业数据都意味着加息25个基点几乎是板上钉钉的事。

【美国通胀数据火热推高美元，市场质疑美联储是否会继续加息至6%】随着美联储6月加息的可能性超过50%，PCE数据走强，美元跳涨。分析师认为，市场将不得不考虑美联储是会暂停加息，还是会被迫重新加息至6%甚至更高。美国汽油价格目前较上年同期水平低23%，这将为降低通胀带来一些有利因素，影响到5月、6月的数据。但由于消费和就业依然火热，要解决通胀问题还是有点难度。

【PCE数据公布后，交易员加大了对美联储加息的押注】美联储政策利率期货合约交易商周五加大了对美联储将继续加息的押注，此前PCE数据显示，上月美国通胀上升速度快于预期。数据公布后，这些合约的隐含收益率上升，定价美联储在6月会议上将基准利率目标区间(目前为5%-5.25%)上调0.25个百分点的可能性约为60%。当天早些时候的期货合约显示，美联储6月份不加息的可能性约为60%。

【荷兰国际：美元因债务上限进展走低，或将受PCE数据提振】由于美国国会在提高债务上限问题上取得进展，尽管仍未达成协议，美元小幅走低，回吐近期部分强劲涨幅。荷兰国际集团货币分析师克里斯•特纳表示：“围绕美国债务上限的情绪有所改善，但下周将是关键。”他表示，随着对美联储将再度加息的预期升温，后期美元可能会受到提振，因美国核心PCE可能会提供更多证据，显示核心通胀没有像美联储希望的那样迅速下降。